股票衍生品

股票衍生品是什么?

股票衍生品金融产品/工具,其价值来源于基础资产的增加或减少,即。股票股票或股票二级市场。

他们是如何交易

下图解释了股票衍生品在一级和二级市场交易:

为什么投资股票衍生品?

一个风险投资是投资的所有权。股票衍生品允许投资者只买到底层性能的投资没有将公司的所有权。因此,赔钱的风险相比,拥有较低的产品。

长期投资产品是有益的。然而,如果一个投资者在短期内寻求更好的回报,股票衍生品是最好的选择。投资者谁拥有与长期投资组合可以添加股票衍生品达到体格健美的支付短期和长期回报的投资组合。

投资于股票衍生品非常棘手,需要投资者知道尽可能多的业务。这意味着投资者需要接受培训,了解衍生品交易。通过这样做,投资者可以更好地与财务顾问工作,因为他们更清楚他们的钱是如何被处理和投资。

类型的股票衍生品

选项

期权持有人选择正确的,而非义务,购买(看涨期权)或出售(看跌期权)特定的股票在给定的价格。合同提供给定的价格信息,这叫做执行价格、到期日期和合同的条款和条件。期权合同是最适合投资者想要保护或对冲自己的增加或减少在未来的价格。

认股权证

就像期权,权证持有人的权利,而非义务,购买(调用认股权证)或出售(把认股权证)在未来潜在的投资。公司发行认股权证持有人的债券或优先股作为购买的动机问题。

期货

期货合约是在二级市场上交易。期货合约,买方同意在未来某一日期购买资产和在一个特定的价格。和期权不同的是,在一个期货合约,买方有义务购买资产。简单来说,买方必须购买资产所提到的日期在合同指定的价格。

转发

像一个期货合同,远期合同指定的未来日期和价格,买方应该从卖方购买标的资产。唯一的区别是,远期合约发生在私人市场和条款是根据合同双方。

可转换债券

可转换债券的持有人可以选择将债券转换为公司的股票。随着债券的特性(票面利率和到期日),可转换债券也有一个与之关联的转化率和价格。因为转换特性,这种类型的债券支付较低的利率相比,普通债券。

掉期交易

互换衍生产品的回报是两个不同的股票股票两党之间交换。除了股本回报,交换也可以与浮动和固定利率,不同国家的货币,等等。

风险衍生品

利率风险

投资者预期未来利率上升,进入衍生品合约支付固定利率在未来可能面临的风险利率下降。通过支付一个固定利率,他们可能被锁定到付更多的钱,而不是在一个更低的利率在未来获得一笔贷款。

汇率风险

进口商和出口商进入衍生品合约来对冲汇率波动。与这相关的风险是如果货币下跌或相反的方向相比投资者预期。

商品价格风险

大宗商品衍生品交易,如果投资者预期标的资产的价格在未来下降。最常见的一种大宗商品衍生品市场的交易石油期货。这里的风险是商品的价格上升。这是因为投资者现在出售的商品在指定的价格,这是低于目前的价格上涨了。

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