市场风险敞口
资金的绝对数量或投资于某一证券的投资组合的百分比
什么是市场曝光?
市场敞口指的是投资于某一证券或同一行业或市场部门的一组证券的绝对资金数额或投资组合的百分比。它通常用一个投资组合所持有的总证券的百分比来表示。它代表了投资者可能因与某项投资相关的风险而损失的资金数额。
市场敞口越高，与特定证券、行业、部门或投资领域相关的风险就越高。风险敞口决定了资产在特定投资组合中的分配方式。以这种方式划分投资类别可以使投资者降低风险。
总结
- 市场敞口指的是投资于某一证券或同一行业或市场部门的一组证券的绝对资金数额或投资组合的百分比。
- 它是用投资者持有的总投资组合的百分比表示的。
- 市场风险敞口不同于金融风险敞口和计价货币风险敞口。
市场中其他类型的风险敞口
市场风险敞口不同于金融风险敞口，金融风险敞口评估的是与特定证券相关的风险可能导致的损失金额。在外汇市场上，马克货币指的是受货币波动影响的风险。
例如，美元和欧元等货币波动很大。因此，如果一个希腊以外的投资者在希腊投资美国股票市场如果美元相对于欧元走弱，他们可能会赔钱。
根据投资类型的市场敞口
投资组合是几种证券的组合。考虑一个投资组合包含60%的情况债券25%是股票，15%是期权等衍生品。因此，考虑到股票和衍生品都受到股市风险的影响，市场对股市的敞口为40%。然而，由于政府债券的风险敞口为60%，这名特定投资者在债券上的损失将超过股票。
根据区域的市场敞口
当投资者按地区审查他们的持股情况时，包括将国内投资与海外市场的投资分开。他们还可以根据地区进一步划分海外市场。
例如，一个投资组合可能包括30%的国内投资和70%的国外投资，其中50%可以在亚洲市场，另一半可以在欧洲市场。因此，整体敞口要大欧元区将占投资组合的35%
根据行业的市场敞口
在一定的市场条件下，不同的行业可能会有不同的表现和反应。考虑这样一种情况:60%的投资是生产耐用消费品的公司的股票，而其余的投资来自奢侈品行业。的快速消费品(FMCG)工业对投资组合回报的影响比奢侈品行业更大。
风险管理
在确定资产配置时，考虑给定投资组合的总体风险敞口是很重要的。这是因为专注于风险暴露可以大大增加收益或减少损失。
市场敞口必须根据投资组合持有人的长期投资目标进行分类。例如，一个厌恶风险的人可能想要最小化风险，他会创建一个债券和公司股票的多样化投资组合。它将比完全由股票市场证券组成的投资组合风险更低。然而，后者可能为投资者提供更高的回报。
行业专家通常建议投资组合必须包括广泛的资产，以避免过度暴露于一个行业或一类资产。例如，持有一家酒店行业公司的股票不仅会让投资者面临股市波动的风险。他们还会接触到该行业的主流条件，
因此，如果投资者想要避免在石油行业的高市场风险敞口中东战争在美国，他们将出售所持股份。
额外的资源
CFI是全球商业银行和信贷分析师(CBCA)™认证计划，旨在帮助任何人成为世界级的金融分析师。vwin德赢吧为了继续推进你的职业生涯，下面的额外资源会很有用:
